监管通报公募违规典型案例：基金风格漂移、无资质“大V”带货，机构被暂停新产品注册3个月

近日，证监会证券基金机构监管司发布最新一期机构监管情况通报，提到近期C基金公司管理的部分基金产品出现风格漂移、“大V”带货等问题，引发关注。

经查，C基金公司存在两方面违规问题：一是投资运作不规范。公司个别主题基金“风格漂移”、主题风格库管理不规范，部分基金产品投资行为不审慎、投资集中度过高。二是宣传推介不合规。公司与MCN机构等合作开展基金销售活动，并聘用无基金从业资格的互联网“大V”从事基金销售业务活动。

通报指出，上述违规行为反映出该公司在经营理念、功能定位等方面仍存在偏差，为追求短期规模增长忽视专业合规底线，公司内控机制不健全、有效性不足。根据有关规定，证券基金机构监管司决定对该公司采取责令改正并暂停受理公募基金产品注册3个月的监管措施，同步追究公司总经理、分管网络营销副总、网络金融部负责人、基金经理等责任人员责任。

根据通报，1月以来，证监会发布公募基金业绩比较基准、主题投资风格管理等监管指引及自律规则。从行业整体情况看，多数行业机构能够坚守契约精神和合规底线，按照基金合同和法规要求开展投资运作，且较以往更加理性审慎；但仍有个别机构规模情结较重，投资端“蹭热点”甚至“风格漂移”，销售端借助无资质网络“大V”引流。

因此，结合C基金公司案例，通报提出投前审慎界定投资方向、投中加强投资风格管理，不得与无资质“大V”合作、加强从业人员管理等监管要求。